Товары в кредит во время кризиса: инвестиции или иррациональность?

Вопрос: что делают обычные люди, когда массово обесценивается национальная валюта? В Германии во время гиперинфляции (1940-е годы) люди в перерыв покупали питание — оно тогда было дефицитом. Во время кризиса 2000-х годов грамотные инвесторы стран постсоветского пространства покупали валюту, а более профессиональные и дальновидные и вовсе старались вывести деньги в европейские банки. Но так поступают только единицы.

Вопрос: что движет людьми, которые во время обесценивания валюты массово скупают бытовую технику, электронику или иные товары длительного потребления?

  • По данным газеты «Коммерсантъ» уже с начала 2016-го года банкиры столкнулись с неожиданно повышенным спросом: потребительский кредит на товар стал пользоваться необычайной популярностью. В январе за 15 рабочих дней месяца непосредственно в торговых точках было уже выдано столько кредитов, сколько за весь ноябрь 2015-го года («Ренессанс кредит» выдал 3 млрд руб. кредитов, «ХКФ-банк» — 7 млрд руб.).

Представители Альфа-банка предполагают, что январские показатели на 10-15% превысят ноябрьские (на уровне 4 млрд руб. в сравнении с 3,6 млрд в ноябре). Банкиры отмечают, что ситуация полностью аналогична ситуации годовой давности (тогда тоже рубль снижался довольно активно), только сейчас товары приобретаются в кредит. По их мнению, причины этому:

  • ожидание дальнейшего витка цен в связи с ростом курса. Ретейлеры пока распродают старые складские запасы, а значит можно ожидать роста цен на 20-30%;
  • банки активно продвигали свои программы кредитования, а люди, чьи доходы значительно сократились, решили принять в них активное участие.

покупка бытовой техники

Потребительский кредит на товар: а есть ли смысл?

Данная ситуация выглядит весьма грустно, поскольку очередной раз доказывает то, что люди просто не умеют или не хотят думать, а также не хотят уходить от привычки жить на широкую ногу. Чем активно пользуются банки, предлагая по баснословным ставкам потребительский кредит на товар. Население в большинстве случаев предпочитает жить сегодняшним днем и в полном комфорте, не задумываясь о своем будущем, а также о том, к каким последствиям могут привести их действия. Люди видят соблазнительно предложение и тут же, не раздумывая, а есть иные более выгодные варианты «ведутся на приманку».

Экономика стран постсоветского пространства никогда не станет процветающей до тех пор, пока в странах лидирует потребительское настроение, тогда как в странах Европы преобладают настроения инвестиционные. Пока наше население думает, как что-то купить «для себя любимого», в Европе и США люди думают, как приумножить и передать приумноженное детям. И дело не в падении доходов населения, дело в их низкой экономической грамотности и нежелания созидать. Вот несколько вопросов к тем, кто решил взять потребительский кредит на товар:

  • задумывались ли люди, что, покупая импортную технику, они тем самым стимулируют отток наличной валюты из страны, тем самым еще больше усугубляя ситуацию с курсом?
  • действительно ли нужна была эта техника сейчас на фоне курсовой нестабильности?
  • можно ли было более разумно распорядиться деньгами (например, карточным кредитом)?

Сделаем простой расчет:

Предположим, что в кредит был куплен ноутбук за 20 тыс. руб. Вот несколько предложений банков:

  • Альфа Банк: беспроцентное пользование 2 месяца, затем ставка 32% в год, комиссия за обслуживание 900 руб.- потери через 6 месяцев почти 4 тыс. руб.;
  • Ренессанс Кредит: без комиссии, ставка — 31,71% годовых — потери за 6 месяцев почти 3200 руб.;
  • Хоум Кредит: 39,9% годовых без комиссий — 4000 руб. сумма потерь.

Цифры были взяты с сайта банков. Но, если зайти на страницу магазинов, то окажется, что ставка может быть еще выше. Да и страхование жизни — неприятный момент, который часто любят продавать банки в комплекте к кредиту.

Мы не будем окунаться в прошлое (хотя еще 3 месяца назад покупка валюты была бы идеальным вариантом вложения), но что, если сейчас купить на эти же деньги валюту? По курсу 85 руб. можно приобрести 235 дол. США. Если даже предположить, что курс больше не сдвинется с места (что вряд ли, так как нефть будет падать дальше), то при его продаже с маржой в 10 рублей (75 руб/дол. США, что уже само по себе является фантастическим сценарием) потери составят 2500 рублей. А сколько можно заработать, если валюта начнет расти?

В моменты кризиса решающим толчком может стать отсутствие в продаже наличной валюты, однако 20 января в банках Москвы, пусть и не во всех отделениях, можно было купить доллары США под заказ на следующий день (Крокус-банк, Райффайзенбанк), либо купить в пределах 1-3 тыс. дол. США (Сбербанк, Банк Москвы), а в Росбанке и вовсе можно было купить 10 тыс. дол. США.

товар в кредит

Заметим, что согласно статистике, цены на электронику и бытовую технику уже подорожали на 20%, а значит в Новом году максимальный рост может составить от силы 10-15% — в противном случае произойдет резкий отток покупателей и ретейлеры будут вынуждены или искать аналогичную замену, но с более низкой ценой (например, китайской сборки), или сворачивать бизнес. Данные цифры были озвучены изданием «РБК», которое провело опрос среди торговых сетей и представителей «Эльдорадо», «Евросеть», Samsung, Acer.

Ноутбук за 20 тыс. рублей, взятый в кредит, за 6 месяцев вырастет в цене на 4 тыс. руб., тогда как цена на него в розничных точках вырастет всего лишь на 20*0,15=3 тыс.руб. Так ли уж выгоден потребительский кредит на товар?

  • Из-за холодов и роста индексов Китая нефть начала дорожать. В результате небольшого скачка цены на нефть российский рубль укрепился до отметки чуть выше 79 руб/дол. США.

Вопрос: что движет людьми брать без особой необходимости потребительский кредит на товар в тот момент, когда он уже находится практически на пике своей стоимости?

Заключение. Реклама, панические настроения и желание жить в свое удовольствие — вот главные факторы столь иррациональных решений. Управляющая компания «ABB Capital» призывает всех своих читателей перед принятием любого решения взвесить и оценить его последствия, а также проанализировать иные возможные варианты.

«ABB Capital» — инвестируйте с умом!

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *

4 × 5 =

Назад